2021年上半年“收官”之際，《國際金融報》記者帶大家來看看全球IPO市場的“戰(zhàn)況”。

畢馬威發(fā)布的咨詢報告顯示，2021年上半年，全球IPO市場仍然較為活躍，IPO數(shù)量為1047家，同比增長134%，募集資金總額達(dá)2100億美元，較去年同期大幅增長196%(未將SPAC納入統(tǒng)計);信息技術(shù)、媒體及電信業(yè)繼續(xù)成為推動全球IPO市場的主力。

具體來看，美股、港股和A股繼續(xù)“領(lǐng)跑”全球IPO市場，募集資金總額達(dá)到1307億美元，這三大市場便占全球同期募資總額的62.24%。

市場分析人士認(rèn)為，“市場流動性充足及投資氣氛暢旺，為全球IPO市場帶來支持。今年上半年IPO市場活躍，美國、中國和歐洲市場集資額增加，全球集資總額較去年同期增加近接近兩倍，預(yù)計2021年下半年全球IPO活動將繼續(xù)蓬勃發(fā)展。”

美股：SPAC成“主力軍”

2021年上半年，美股市場表現(xiàn)良好，兩大交易所(未將SPAC納入統(tǒng)計)共計募資總額約為747億美元。其中，納斯達(dá)克募資額約464億美元、紐交所募資額約283億美元。

此前，Dealogic統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，今年年初至今，美股IPO公司首日平均漲幅為40.5%，高于過去兩年同期的28.2%和21.7%;而新股上市一周的平均收益為35.7%，同樣高于過去兩年的32.2%和25.5%。

值得一提的是，SPAC成為了今年美股中募資的“大頭”。

與一般IPO不同，SPAC(Special Purpose Acquisition Company)，即“特殊目的并購公司”且又被叫做“空白支票公司”，是指沒有運營業(yè)務(wù)的上市實體，其募集資金的目的在于集資后物色并收購有營運業(yè)務(wù)的公司。

統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，SPAC上市今年上半年再創(chuàng)記錄，募集資金總額高達(dá)1132億美元，較去年同期增長35.89%，上市數(shù)量達(dá)394家，同比增長58.87%。

《國際金融報》記者注意到，若將SPAC納入美股IPO的統(tǒng)計中，2021年上半年，美股IPO募資總額則達(dá)到了1879億美元，SPAC占比高達(dá)60.24%。

有投行人士預(yù)計，今年全年美股IPO的募資規(guī)?；蜻_(dá)到2500億美元至3000億美元。

港股：大型公司撐起一片天

隨著多家大型的內(nèi)地科技及物流公司在香港上市，今年上半年交易所的募資總額創(chuàng)同期歷史新高。

根據(jù)統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2021年上半年，港交所的募集資金總額約260億美元，僅次于納斯達(dá)克和紐交所，位列全球交易所的第三位。

其中，募資總額排名前十的IPO公司包括快手科技、京東物流、百度集團(tuán)、嗶哩嗶哩、攜程集團(tuán)、聯(lián)易融科技、昭衍新藥、汽車之家、奈雪的茶及優(yōu)然牧業(yè)。

需要指出的是，這十家企業(yè)共計募資1654億港元，約占同期港交所募資總額的81.94%。

業(yè)內(nèi)人士表示，受市場流動性充足及經(jīng)濟(jì)逐步復(fù)蘇的影響，投資者需求保持穩(wěn)健，市場氛圍仍然暢旺。

記者還注意到，百度集團(tuán)、嗶哩嗶哩、攜程集團(tuán)、昭衍新藥等公司屬于赴港二次上市，其中百度集團(tuán)、嗶哩嗶哩、攜程集團(tuán)此前已成功赴美上市，昭衍新藥也在2017年登陸上交所。

畢馬威在報告中指出，多家企業(yè)在港二次上市，有利于香港的金融和資本市場發(fā)展。企業(yè)在港進(jìn)行二次上市，顯示香港市場根基穩(wěn)固以及其作為國際融資市場的重要性，并已形成可支持創(chuàng)新型和新經(jīng)濟(jì)公司發(fā)展的生態(tài)系統(tǒng)。

此外，醫(yī)療保健及生命科學(xué)企業(yè)的上市是另一個亮點。據(jù)悉，目前共有12家醫(yī)療保健及生命科學(xué)公司上市，共募資港元286億元，占募資總額的13%。

A股：過會率超89%

另一邊，A股的IPO市場同樣表現(xiàn)較為活躍。

據(jù)記者不完全統(tǒng)計，2021年初至今，共有226家公司IPO上會。其中，203家公司過會，過會率為89.82%，有10家未通過，剩余13家則屬于“暫緩表決”或“取消審核”的情況。

在上述IPO上會的企業(yè)中，過會的203家共計募集資金約為2077.87億元。其中，注冊地在江蘇省的數(shù)量最多，為42家，其次為浙江省(39家)、廣東省(38家)、上海(22家)。

從保薦機構(gòu)的表現(xiàn)來看，共計47家券商參與保薦上述企業(yè)。中信證券共保薦了25家企業(yè)IPO，在一眾保薦機構(gòu)中位列第一，其次為民生證券和中信建投證券，各保薦了18家，保薦了10家企業(yè)以上的還有國泰君安證券、國信證券、海通證券、華泰聯(lián)合證券、招商證券等。

對此，畢馬威中國資本市場咨詢組合伙人劉大昌認(rèn)為，“中國內(nèi)地IPO市場依然活躍，監(jiān)管機構(gòu)通過修訂上市規(guī)則來提升資本市場質(zhì)量以支持經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展，這為合格的發(fā)行人帶來很多機遇。此外，‘雙循環(huán)’經(jīng)濟(jì)策略將內(nèi)地市場定位為中國未來增長的支柱，這為內(nèi)地市場及其創(chuàng)新增長型企業(yè)帶來巨大的發(fā)展?jié)摿Γ型苿又袊?jīng)濟(jì)增長。”

關(guān)鍵詞： 全球 IPO市場 活躍 美港A股